SAU, Alm.del - 2021-22 - Endeligt svar på spørgsmål 743: Spm. om at undersøge, om man i Sverige og Norge anvender en skematisk værdiansættelse af unoterede aktier, der gør det lettere og mindre omkostningstungt at etablere medarbejderaktieordninger, til skatteministeren

Skatteudvalget 2021-22
SAU Alm.del
Offentligt

19. september 2022

J.nr. 2022 - 9258

Til Folketinget

–

Skatteudvalget

Hermed sendes svar på spørgsmål nr. 743 af 26. august 2022 (alm. del). Spørgsmålet er

stillet efter ønske fra Troels Ravn (S) og Louise Schack Elholm (V).

Jeppe Bruus

/ Rikke Kure Wendel

SAU, Alm.del - 2021-22 - Endeligt svar på spørgsmål 743: Spm. om at undersøge, om man i Sverige og Norge anvender en skematisk værdiansættelse af unoterede aktier, der gør det lettere og mindre omkostningstungt at etablere medarbejderaktieordninger, til skatteministeren

Spørgsmål

Vil skatteministeren i forlængelse af svaret på SAU alm. del

–

spørgsmål 421 undersøge,

om man i Sverige og Norge anvender en skematisk værdiansættelse af unoterede aktier,

der gør det lettere og mindre omkostningstungt at etablere medarbejderaktieordninger?

Svar

Det gælder fælles for danske, svenske og norske regler, at unoterede medarbejderaktier

værdiansættes til markedsprisen. Med forbehold for, at beskrivelserne af de svenske og

norske regler er baseret på vejledning, der fremgår af de respektive nationale skattemyn-

digheders hjemmesider, beskrives reglerne overordnet nedenfor.

Sverige

På baggrund af informationer, der fremgår af de svenske skattemyndigheders hjemme-

side

, kan reglerne for værdiansættelse af unoterede aktier i forbindelse med medarbejder-

aktieordninger beskrives således:

Medarbejderaktier, der kan erhverves på fordelagtige vilkår, udgør en fordel, der ind-

komstbeskattes. Aktier beskattes som udgangspunkt på erhvervelsestidspunktet, mens ak-

tieoptioner først beskattes på udnyttelses- eller afståelsestidspunktet.

For unoterede virksomheder, der har færre end 150 ansatte, en nettoomsætning eller ba-

lance på højst 280 mio. SEK og højst har drevet virksomhed i 10 år, kan der efter nær-

mere regler tildeles medarbejderaktieoptioner, uden at den ansatte beskattes. Disse regler

gælder ikke virksomheder, som er mere end 25 pct. offentligt ejet, eller som hovedsageligt

beskæftiger sig med bank-, finansiering- og forsikringsvirksomhed, kul- og stålproduk-

tion, handel med jord, ejendom, råvarer og finansielle instrumenter, langtidsudlejning af

bolig og lokaler, juridisk rådgivning eller revision.

Der gælder visse krav til, hvilke ansatte der kan benytte disse særlige regler. Det gælder

bl.a., at værdien af den enkelte ansattes aktieoptioner i virksomheden ikke må overstige 3

mio. SEK på tildelingstidspunktet. Desuden må værdien af virksomhedens samlede til-

delte aktieoptioner ikke overstige 75 mio. SEK på tildelingstidspunktet.

Værdien af medarbejderaktieoption skal modsvare værdien af den aktie eller de aktier,

som optionen giver ret til at erhverve. Hvis der vedrørende selskabets aktier inden for de

forudgående 12 måneder har været gennemført markedsmæssige transaktioner, skal vær-

dien af aktierne fastsættes med udgangspunkt i disse transaktioner. Hvis der ikke er gen-

nemført sådanne transaktioner, skal værdien af samtlige aktier anses for modsvarende for-

skellen mellem selskabet bogførte aktiver og gæld ifølge den senest fastsatte balanceopgø-

relse. Hvis der ikke har været fastsat en balanceopgørelse, skal værdien på en aktie fast-

sættes til aktiens kvoteværdi (”kvotvärde”), dvs. aktiens andel af den samlede aktiekapital.

Skatteverkets Rättslig vägledning

Side 2 af 3

Norge

På baggrund af informationer, der fremgår af de norske skattemyndigheders hjemmeside

kan reglerne for værdiansættelse af unoterede aktier i forbindelse med medarbejderaktie-

ordninger beskrives således:

Medarbejderaktier, der modtages vederlagsfrit eller købes til underpris, er som hovedregel

en skattepligtig fordel og anses som ”personinntekt”. Fordelen udgøres af aktiens

omsæt-

ningsværdi på erhvervelsestidspunkt, fratrukket det den ansatte eventuelt har betalt for

aktien.

Unoterede medarbejderaktier skal som udgangspunkt ansættes til en antaget omsætnings-

værdi på erhvervelsestidspunktet. Hvis en tilsvarende type af aktier i tiden omkring er-

hvervelsestidspunktet har været solgt til udenforstående, vil salgsprisen opnået ved et så-

dant salg som oftest kunne anses som udtryk for omsætningsværdien. I andre tilfælde kan

det være aktuelt at bruge forskellige værdiansættelsesmetoder til at komme frem til om-

sætningsværdien. Skattemyndighederne kan ændre værdiansættelsen, hvis den vurderes

urigtig.

For medarbejderaktier, der erhverves ved at indløse en option i et selskab i opstarts- eller

vækstfase, gælder der særlige regler om, at fordelen ikke er lønskattepligtig. Efter disse

regler gælder grænseværdier for både den ansatte og selskabet. For at afklare, om grænse-

værdierne er overskredet, skal der beregnes en markedsværdi af optionerne på tildelings-

tidspunktet. Hvis der i tiden omkring erhvervelsestidspunktet har været reelle salg af til-

svarende optioner, kan den realiserede salgspris som oftest anses som udtrykt for omsæt-

ningsværdien. Foreligger der historiske omsætninger af de aktuelle aktier, skal det vurde-

res, om transaktionen er gennemført på armslængdevilkår, hvor lang tid der er gået siden

transaktionen og om volumen af det omsatte er tilstrækkelig stort til at kunne give en rig-

tig markedsværdi på aktierne. Hvis der foreligger relevante historiske transaktioner, juste-

res værdien for eventuelle forskelle i tid mellem transaktionen og værdiansættelsen. Hvis

aktiernes reelle salgsværdi ikke med rimelig sikkerhed kan fastsættes på anden måde, kan

den beregnes ud fra notering på en mæglerliste eller sættes som aktiernes andel af selska-

bets fulde skattemæssige formueværdi.

Skatteetatens Skatte-ABC

Side 3 af 3